Prestationshantering Personaloptioner Tillhandahållande av aktier till anställda är ett effektivt sätt att kompensera och utnyttja ägandet. Det är en vanlig praxis bland teknik och offentliga företag. Även om en aktieplan kan byggas för ett privat företag är det mindre utbrett. Överklagandet av aktier är dubbelt: Det ger en rörlig ersättning till anställda medan de inte använder pengar. Dessutom skapar det en länk mellan anställda och aktieägare. Teckningsoptioner utfärdas vanligen som antingen alternativt bidrag eller köpoptioner. Andra varianter av aktieoptioner som används mindre regelbundet inkluderar bland annat börser, phantom stock och aktierättningsgarantier. Satsningsbidrag kan upprättas antingen som incitamentoptioner (ISOs) eller icke-kvalificerade. Dessa skiljer sig åt i sin skattemässiga behandling när de utövas. Typiska optioner tilldelas efter styrelsens godkännande. Teckningspriset för teckningsoptionerna motsvarar marknadspriset på det tilldelade datumet. Medarbetare med optionsrätter realiserar en vinst i den mån marknadspriset är större än bidragspriset. Medarbetare kan realisera vinsten när de utövar aktien (köp den till bidragspriset) och säljer börsen på den öppna marknaden (förutsatt att marknadspriset är högre än bidragspriset). Optionsoptioner kan endast utövas efter att de har innehas. Förvaltningsplanerna varierar från bolag till bolag, men i ett typiskt intjänandeplan beräknas 25 av aktieoptionsaktierna ett år efter tilldelningsdatumet och 148 av aktieoptionerna efter varje efterföljande månad. I ett annat gemensamt uppehållsplan berättigar 25 av aktieoptionsaktierna till var och en av de fyra första bidragsdagarna. Stock Köpplaner gör det möjligt för anställda att köpa aktiebolaget med rabatt genom löneavdrag. De är mycket vanliga och populära bland företag som har börsnoterade aktier. Rekommenderade steg i processen (aktieoptionsbidrag): Skapa en reserv av företagsaktie för personalprogram. Reserven är synlig för aktieägarna som vanligtvis är de som ger ytterligare aktiereserv. Effektiv hantering av denna ändliga reserv rekommenderas. Upprätta en policy för när du ska ge nya hyresaktier. Dessa tilldelas typiskt till ledande anställda, men kan gälla alla anställda. Högnivåhantering och viktiga enskilda bidragsgivare får ett större antal aktier än lägre anställda. Fastställa en politik för att ge löpande alternativ till anställda. Löpande alternativ kan beviljas regelbundet eller enligt ledningsbefogenhet. Om regelbundet fördela aktier av aktier till avdelningar baserat på antal anställda, kompetensvärde och anställningsnivåer. Nya bidrag kan antingen utfärdas automatiskt eller tilldelas baserat på prestation eller bidrag. Återigen är det typiskt för högre anställda att ta emot fler aktier än lägre anställda. Skapa ett optionsprogram för optioner. Aktieoptioner är vanligtvis beviljade med styrelsens godkännande strax efter anställningsdatumet. Löpande aktieoptioner beviljas typiskt nära årsdagen för de anställdas anställning eller vid samma tidpunkt för alla aktieoptionsmottagare. Ange periodiska uttalanden till innehavare av aktieoptioner som sammanfattar deras innehavsstatus, antal aktier och bidragspris mm. Försätta utbildningsmaterial för anställda som har erhållit aktieoptionsbidrag. Rekommenderade steg i processen (Stock Purchase Plan): Upprätta en reserv av aktiebolag för aktieinköpsplanen. Reserven är synlig för aktieägarna som vanligtvis är de som ger ytterligare aktiereserv. Effektiv hantering av denna ändliga reserv rekommenderas. Fastställa regler för aktieinköp, inklusive hur mycket lön anställda kan bidra till planen (1-10 av deras lön) och längden på börsköpperioden (sex månader). Arbetstagare köper aktier genom löneavdragsavdrag. Köpeskillingen på aktien motsvarar 85 av marknadspriset på antingen den första dagen eller den sista dagen i köptiden för sex månader, vilket som är lägre. Övriga egenskaper och krav i en aktieinköpsplan omfattar: Anställdas bidrag kan inte accelereras eller minskas under en köpperiod på sex månader. Återkallelse från planen är möjlig men endast beloppet som betalas till planen återbetalas och inget aktier utges. Planen ges till företagets eget gottfinnande och kan ändras eller annulleras. När en anställd är inskriven i planen behöver arbetstagaren inte anmäla sig till efterföljande inköpsperioder. Publicera planen för anställda och uppmuntra deras deltagande. Att upprätta en optionsoptionsplan kräver juridisk hjälp. Hur HRSource kan hjälpa: Spåra optionsoptioner och vinstutdelning Utestående aktieoptionsutlåtanden för anställda Redovisa aktieoptionsbidrag från anställda för att identifiera eventuella ojämlikheterStockalternativ och Equity Tracking Software Colonial är den ledande leverantören av säkra webbaserade programvarulösningar som hjälper företag att hantera och redogöra för lagerbaserad ersättning. Vår aktieoptionsspårningsplattform övervakar och spårar alla aktiviteter som är relaterade till personaloptioner. Dessutom har vår mjukvara möjlighet att spåra alla andra egetkapitalinstrument i realtid för både privata och börsnoterade företag. Spåroptionsspårning är inte en vanlig del av våra typiska överföringsagentjänster. Det är dock en extra lösning för chefer att bättre hantera sina aktier. Vårt alternativ och spårningsspårningsspecifika program inkluderar: Separat valfri onlineportal med individuell överblickning Anställd och mäklareansluten gränssnitt Alla klasser av teckningsoptioner och optioner, incitament och icke-kvalificerade och andra utmärkelser, såsom prissättning av begränsade andelar (RSURSA) Komplett optionee record keeping Anpassade rapporter Omedelbar tillgång till alla poster och handelsaktiviteter Vårt mjukvarusystem är en fullservice lösning för hantering och spårning av aktieoptioner. Vi erbjuder den ultimata säkerheten med programvara som använder 128-bitars datakryptering. Dessutom är Colonials stock options tracking program regelbundet säkerhetskopieras dagligen för att skydda mot dator och utrustning misslyckande. Vårt molnprogram används av mer än tusen offentliga och privata företag. Kontakta oss för mer information om vår options - och egenutvecklingsspårningsprogram idag. Systemöversikt Logga in: Colonials stock option tracking program använder ett single-sign-on system, vilket gör det möjligt för flera personer att få tillgång till data från programmet samtidigt och i realtid. Uppgifterna som ska nås beror på användarrollen, som kan vara en administratör, en HR-chef, en revisor, en mäklare eller en anställd. Dessutom håller Colonials stock options tracking program reda på fullständiga åtkomstloggar för olika roller, och ger omfattande säkerhetsfunktioner för användarbehörighet och autentisering. Säkerhet: Colonials stock option tracking programrsquos nätverksanslutning är krypterad med 128-bitars datakryptering, och det finns en brandvägg som finns mellan produktionsmiljön och den offentliga domänen. Tillgång till data och applikation är begränsad baserat på användarroller och revisionsspår är aktiverade för de olika rollerna. Dessutom har alla anställda i Colonials stock option tracking program tecknat avtalet om upplysningar och sekretessavtalet. Säkerhetskopiering och återhämtning: Colonials stock options program för spårningsprogram säkerhetskopieras dagligen och en omfattande säkerhetskopieringsstrategi finns på plats för att skydda klientdata mot fel på datortillbehör. Dessutom lagras backupmediet i en plats utanför platsen. Genomförande: Colonials stock option tracking program säkerställer att rådata för alla kunder hålls på ett säkert ställe och säkerhetskopieras regelbundet. När data har tagits emot analyseras den noggrant, och efter avslutad laddning av data förenas totalsummorna med totalsummorna i rådata. Support: Colonials aktieoptionsspårningsprogram har ett mycket professionellt supportteam som är dedikerat till våra kunders frågor och behov. Stödtelefonnumret och e-postadressen är listade till höger. Fördelar och funktioner Colonials aktieoptionsspårningsprogram kan utföra alla funktioner som är kopplade till redovisning, förvaltning och administration av personaloptioner inklusive, men inte begränsat till: Automatisk laddning av aktiekurser och räntor Automatisk beräkning av volatiliteten Automatisk beräkning av Black Scholes och de binomiala värderingsvärdena Fullt stöd för optioner, begränsade aktier, konvertibla skuldebrev, teckningsoptioner, prestationsalternativ, SARs, uppskjutna andelar, konsultalternativ och Phantom-aktier. Fullt stöd för både enhetliga och ojämnaste pensionsplaner. Fullt stöd för vintergröna planberäkningar Automatisk generering av alla uppgifter som behövs för kvartalsvisa och årliga uppgifter. Automatisk generering av bidragsbrev och anställningsalternativsstatusbokstäver. Stöd för att ladda ner all data till Excel Full Support för det detaljerade utspädda antalet aktieberäkningar baserat på Treasury Method. Fullt stöd för alla typer av corpo ränta åtgärder Fullständigt stöd för alla typer av intäkts - och kostnadsacceleration och retardation Fullt stöd för förändringar i strejkpriser Som en webbaserad applikation kan du få dina anställda att ha direkt tillgång till systemet där de skulle kunna se statusen för sina egna alternativ och att ange sina önskemål om att utnyttja alternativen. Många företag anser detta som en anställdförmån. En helt webbaserad applikation som skulle tillåta dig så många användare som du vill komma åt systemet. Fullt stöd för att hantera din kapitalsammanfattning online. Fullständiga journalposter och motiveringen för dem. Beräkningar för alternativets förväntade löptid baserat på historiska data. Beräkningar för förverkande räntor baserat på historiska data. Förvaltning och redovisning av prestationsalternativ. De uppriktiga och sanna nedjusteringar som är förknippade med att ändra förverkande räntorna med jämna mellanrum. Förvaltning och redovisning av rörliga bokföringsbidrag (t. ex. instrument av skuldtyp och konsultalternativ) Automatiska uppräkningar och sänkbara justeringar i samband med förändring av prestandakriterierna för prestationsalternativ. De rättvisa justeringarna förknippade med att ändra villkoren för befintliga alternativ. Administrationsadministratörer kan när som helst logga in på programmet för att komma åt och ändra deras data från en webbläsare. Vårt program håller koll på aktiebidrag, övningar, förverkandeavskrivningar, anställda typer, avdelningsavbrott och eventuella kalenderinställningar. Vår optionsoptions - och avskrivningsfunktion skapar inlösen - och avskrivningsplanen automatiskt baserat på inställningen av vad respektive administratör väljer: Daglig, Månads-, Kvartals-, Halvårs - eller Årlig Straight Line AcceleratedGraded En-Entry Front EndBack Slutalternativ Utgångsfunktion stöder Eventuella expirycancellationsforfeitures: Natural Expiries Fastställda Expirier Ovestade Expirier med eller utan återföring Unvested Expiries med eller utan framtida kostnadsavbeställningar Vår Option Exercises-funktion stöder både vanliga kontanter och kontantlösa övningar: Regular CertificateCash Samma dagsförsäljning, via valfri mäklare Överlämnande till Cover Buy Back, tillåter dig att överlämna alla dina aktier till eget värde Vårt Option Awards-funktion stöder separata register för alla följande tilldelningar: Optionsoptioner (ISO) Icke-kvalificerade aktieoptioner (NSO) Teckningsoptioner Begränsade Aktier Equity Settled Share Värdering Rights Cash Settled Dela värderingsrättigheter Performa nce-baserade aktieutmärkelser Våra avancerade funktioner stödjer avancerade alternativaktiviteter som: Avdelningsvisa utlösningsperioder Inställningar Fastighets - och kostnadsfördjupning Expensationsacceleration Fastighetsfördröjning Alternativ Re-pricingModifications Prestationsalternativ Inställningar och utgifter Våra alternativstatus och sammanfattning ger en sammanfattning av olika prisstatus både för optionspoolen och de enskilda optionsinnehavarna. Nedanför varje sammanfattning finns en detaljerad drilldown inklusive individuella bidrag, övningar och uppsägningar. Corporate Actions-funktionen stöder automation för alla företagsaktioner: Lagerutdelning Lagerfördelning Konsolidering Multinationell funktion stöder alternativadministration för multinationella enheter: Multinationella räntesatsförteckningar Valutakursregistret Differentiering av rapporterings - och övningsvalutor Medarbetarmeddelanden genereras automatiskt på företags - specifikt brevpapper genom ditt valda anmälningssystem: Grantavtal Brev Alternativ Status Brev Exercise Bekräftelse Brev Grace Period Meddelande Brev Värdering och Expensing Colonials aktieoptionsspårningsprogram ger både värderings - och expenseringsmetoder som helt överensstämmer med riktlinjerna för CICA 3870 och FAS123 (R) . Värdering: Stödjer automatiseringen av optionsvärdering för både Black-Scholes och LatticeBinomial Model. För optionsvärdering behöver administratören bara ange några viktiga parametrar som tilldelningsdatum, utgångsdatum och aktiekurs, allt annat som priset på de underliggande värdepapperen, räntorna, volatiliteten och utdelningen är alla befolkade automatiskt av systemet. Förverkande priser: Ger vägledning om historiska förverkande räntor baserat på företagsspecifik historia om förverkande och håller reda på förverkandehastighetsuppdateringar och skapar kostnadseffekter enligt parameterversionerna. Tid till utgångsdatum: Ger vägledning om historiska tids-till-utgångsfaktorer baserade på företagsspecifik historia vid utgången av tiden och håller reda på uppdateringar av tids-till-utgångs-faktorn och skapar kostnadseffekter enligt parameterversionerna. Avskrivningar: Stödjer automatisering av avskrivningstransaktionsposter för alla typer av avskrivningsplaner. GL-poster: Genererar journalposter automatiskt för alla typer av bokföringstransaktioner (t. ex. aktiebaserad kompensationskostnad, bidragsavkastning, aktiekapitalaktie, aktiekapitaloptioner, kontanter osv.) Variabel redovisning: automatiserar periodiska och uppdragsuppsättningar för konsulter Optioner (inklusive både periodiska omvärderingar och motsvarande kostnadsjusteringar. Rapportering och upplysningar För amerikanska reportrar tillhandahåller Colonials aktieoptionsspårningsprogram FAS123 (R) kompatibla exponeringsvärden, noteringar och proxyupplysningar och FAS128-kompatibel aktieutspädningsrapport. reportrar, Colonials stock option tracking program ger IFRS-2-kompatibla optionskostnader, rapportering och upplysningar samt IAS-33-kompatibel aktieutspädningsrapport. 10KQ Disclosures: Automatiserar rapporteringen av 10KQs Fillings. Avdelningsavdelningar Avvägda Viktiga Genomsnittliga Upplysningar Okända Kompensationskostnader Vanliga Noter Upplysningar : Automatiserar rapporteringen av Common Notes Disclosur es: Alternativ Uppdelning Upplysningar Kontinuerlighet Scheman Alternativ Värderingsförutsättningar Proxy Disclosures: Automatiserar rapportering av Officers och Directors Positioner. Tjänstemän och styrelseledamöter Beviljade och förvärvade personaloptioner och styrelseledamöter Utövade optioner och aggregerade värde Verkställande befattningshavare och styrelseledamöter Utgått Optioner och aggregerat värde Utgått Aktieutspädning: Beräknar automatiskt det utspädda antalet aktier med hjälp av treasurymetoden (i enlighet med FAS128). Fullständigt register över alla typer av aktiekontrakt Automatisk automatisk beräkning av TWA slutandelarbalans Automatisk beräkning av inkrementella aktier Automatisk beräkning av kvartals - och årsskiftet utspädat antal aktier Kapital Sammanfattning: Automatiserar rapporteringen av Ägarandel och lagerbokföring. Både Tabell och Grafisk syn på anställdas aktiestatus och ägarprocent Detaljerad nedskrivning av enskilda anställdas aktieaffärer Kontakt SalesOption123 LLC är en ledande leverantör av personaloptionsadministration, värderingsprogram och värderingstjänster i USA. Vår programvara har använts av 400 kunder över hela världen, inklusive Fortune 500-företag, stora CPA-företag (till exempel stora 4), liksom många små till medelstora företag sedan det hittades 1999. Med vår excellens på Microsoft Excel VBA och makron erbjuder vi även de senaste lösningarna på alternativrelaterade problem som kan övervägas utmanande på Microsoft Excel (R) för revisorer, finansiella proffs och företagsledare. Programvara för anställd aktieoption s Enkla lösningar för finansiella proffs på komplicerade optionsvärderingar och bortom. Administration, Värdering, ampere Rapportering av Ange grundläggande info Välj rätt modellPer FAS123 (R) Per ASC 718 (FAS123R) Binomialmodell: Variabelingångar Black-Scholes Alternativkalkylator Binomialmodell CalculatorSimulering Kalkylator för alternativprissättningsmodeller Villkor kan ändras utan föregående skriftliga meddelanden . Kontakta oss via e-post: serviceoption123 8220Option123 (Excel). v. 6.08221, standardversion och quotOptionXquot, onlineversion (nedan 8220Option1238221 eller 8220Program8221) är utformad för att hjälpa företag att spåra och värdera personaloptionsplan samt beräkning av vinst per aktie och förbereda både delårsrapporten, formulär 10 Q, och årsredovisningen, Form 10 K, genom att följa Redovisningsprincipen nr 123 (Revised 2004), 8220Share-Based Payment8221 (FAS 123 (R), (ersatt av FASB ASC Topic 718 - Stock Compensation) , Redovisningsprinciper nr 128, 8220Evesteringar per aktie8221 (FAS 128), Redovisningsprinciper nr 148, 8220Räkning för aktiebaserad ersättning8212Transition och Disclosure8212En ändring av FASB-rapport nr 1238221 (FAS 148) samt Securities Exchange Act från 1934. Förutom att biståndsföretag spårar sina eget kapitalplaner, automatiserar 8220Option1238221: Beräkningar av verkligt värde på optionsoptioner genom att använda optionsprissättningsmodell (inklusive 8220Binomial M odel8221 och 8220Black-Scholes Options Pricing Model8221) 8211 beräknar det verkliga värdet av alternativen eller liknande priser utifrån dina företags8217s antaganden. Verkliga värden för varje bidrag beräknas genom att använda både Binomial Model och Black-Scholes Options Pricing Model samtidigt om alla nödvändiga ingångar är angivna. Binomial treesimulering kan göras för varje enskilt bidrag med antingen konstanta ingångar som används över hela terminen eller variabla ingångar som är inskrivna separat vid varje nod. Historisk volatilitet beräknas också vid samma tidpunkt, om så valdes. EPS-beräkningar 8211 beräknar de inkrementella aktierna och EPS genom att följa ASC 718 eller FAS 123 (R) och FAS 128. Information om upplysnings - och optionsbidrag 8211 tillhandahåller information om minimibelopp och information om tilldelning av bidrag, enligt ASC718 eller FAS 123 (SEC), SEC , att fylla i formulär 10K, årsredovisning. Detta inkluderar sammanfattande information om utestående utövningsbara alternativ, vägt genomsnittlig information, Aggregate options-bidragsinformation enligt krav 10 K, del II, punkt 5, samt informationen om de verkställande ersättningarna som krävs enligt formulär 10K, punkt 11. För företag som använder kalenderår som räkenskapsår, är de skyldiga att anta FAS 123 (R) eller ASC 718 i början av delårsperioden som börjar efter den 15 december 2005. Därefter krävs proforma avslöjande för dem som har inte antagen FAS 123 (R) eller ASC 718. Känslighetsanalys 8211 ger varje enskilt bidrag med känslighetsanalys genom att förutse dessa förändringar: aktiens kurs på underliggande tillgångar, volatilitet, beräknat livslängd och riskfri ränta genom att beräkna följande 5 Greker: Delta, Gamma, Vega, Theta och Rho samtidigt som verkligt värde beräknas för varje bidrag. Detaljerade förklaringar av dessa greker finns i detalj i senare kapitel. Kostnadstilldelning 8211 fördelar den totala utgiften förknippad med en individuell utdelning till rätt redovisningsperioder och lägger till individuella tilldelningar per grupp för att hjälpa företag att utveckla resultaträkningen för ASC 718 eller FAS 123 (R). Den presenterar också den vägda genomsnittliga informationen och annan information som krävs av ASC 718 eller FAS 123 (R) och FAS 148. Automatisk nedladdning av historiskt aktiekurs och utdelningsdatum 8211 tillåter historiskt aktiekurs och utdelningsdata automatiskt att hämtas från Internet. Översikt över Personaloptionsalternativ och Option123 8220Option1238221 ger företag ett förenklat paket för att hantera sina eget kapitalplaner. Den håller all nödvändig information för att registrera alla aktiviteter relaterade till optioner, teckningsoptioner eller liknande utmärkelser, inklusive bidrag, förfallna förverkningar, övningar, utgångar, värderingar, utspädda EPS-beräkningar, upplysningar och rapportering av alla optionsrelaterade kompensationer. EPS-beräkning Redovisningsrådet har utfärdat Redovisningsprincip nr 128, 8220Evesteringar per andel8221, vilket förenklar beräkningsstandarderna. Det kräver en dubbel presentation av bas - och utspädd EPS i resultaträkningen och kräver en avstämning av täljaren och nämnaren för den grundläggande EPS-beräkningen till täljaren av den utspädda EPS-beräkningen. Redovisningsprincipen nr 148, 8220Accounting for Stock-Based Compensation8212Transition and Disclosure8212 ändrar också FASB-rapport nr 1238221 också upplysningskraven i FAS 123 för att kräva framstående upplysningar i både årsredovisning och delårsrapporter om redovisningsmetoden för aktiebaserad anställd ersättning och effekten av metoden baserat på rapporterade resultat. Vidare ändrar redovisningsbalansräkning nr 123 (Revised 2004), 8220Share-Based Payment8221 (FAS 123 (R)) EPS-beräkningar av FAS 123, FAS 128 och FAS 148. FAS 123 R har ersatts av FASB ASC Topic 718 - Aktiekompensation. Basisk EPS beräknas genom att dividera inkomst som är tillgänglig för vanliga aktieägare med det vägda genomsnittliga antalet utestående stamaktier under perioden. Utspädd EPS återspeglar den antagna konvertering av alla utspädande värdepapper, inklusive optionsrätter, teckningsoptioner, konvertibel skuld och konvertibelt preferensbestånd. Option123 behandlar endast utspädningsoptioner och hänvisar inte till konvertibla skulder och konvertibelt preferensbestånd på grund av deras specifika natur. Också på grund av sin relativt enkla beräkningsmetod handlar Option123 inte om beräkningarna av det grundläggande genomsnittliga antalet utestående stamaktier och grundläggande EPS. Utspädd EPS mäter ett företags resultat under rapporteringsperioden när det ger effekter på alla potentiella aktier som var utspädande och utestående under perioden. Nämnaren inkluderar antalet ytterligare stamaktier som skulle ha varit utestående om de potentiella stamaktier som utspäddes har utfärdats. Optionsoptioner som påverkar utspädd EPS beror på reserveringsbestämmelserna. Planer som är föremål för prestationsbaserade förtjänstbestämmelser eller andra övertagande kriterier än fortsatt service eller tidsrelaterad intjäning behandlas som förhoppningsvis emitterade aktier. Utmärkelser som är föremål för tidsrelaterad vinning behandlas på samma sätt som optioner med treasury stock-metoden (se nästa sida). Beräkningen är emellertid annorlunda beroende på den redovisningsmetod som bolaget valt att redovisa utmärkelser som beviljas anställda. Den EPS-vägledning som gäller för FAS 128 bör tillämpas vid beräkning av EPS för rapportering på resultaträkningar som krävs enligt ASC 718 eller FAS 123 (R). Utspädningseffekten av utestående optioner och teckningsoptioner utgivna av ett företag ska generellt redovisas i utspädd EPS genom tillämpning av treasury-metoden. Optioner och teckningsoptioner kommer endast att ha en utspädningseffekt enligt stamaktiemetoden endast när genomsnittskursen på stamaktien under rapporteringsperioden överstiger lösenpriset optionerna eller optionerna (in-the-money). Om kvartalspriset ökar över option8217s lösenpris, ska tidigare rapporterade EPS-data inte justeras retroaktivt till följd av förändringar i marknadspriser på stamaktier. Utspädningsoptioner eller teckningsoptioner som utfärdas under rapportperioden eller som löper ut eller avbryts eller utnyttjas under rapporteringsperioden ingår i nämnaren av utspädd EPS för den aktuella perioden som de är utestående. Enligt treasurymetoden antas alla optioner eller teckningsoptioner i pengarna utövas i början av rapporteringsperioden (eller vid tidpunkten för utfärdandet, om senare). Intäkterna från övningen ska antas användas för att köpa stamaktier till det genomsnittliga marknadspriset under perioden. Skillnaden mellan antalet antagna aktier och antalet förvärvade aktier, som kallas inkrementella aktier, ska ingå i nämnaren av de utspädda EPS-beräkningarna. Under 8220Option1238221 är det genomsnittliga marknadspriset det enkla genomsnittliga priset på det dagliga aktiekursen som kan vara öppnings-, stängnings-, högsta, lägsta, öppna stängda eller högsta genomsnittliga aktiekursen, vilket helt och hållet är användarens eget gottfinnande. 8220Option1238221 automatiserar emellertid bara utmärkelserna där intäkter baseras på tidens gång. För beräkning av aktier som inte är innehavda aktier, utestående aktier eller utdelningar som kan lösas i lager eller kontanter, är en separat beräkning nödvändig. Se SFAS 128. Kvartalsvis utspädd EPS beräknas med hjälp av genomsnittspriset under de tre månaderna under rapporteringsperioden. Om det fanns en förlust i ett rapporteringskvartal, borde inga inkrementella aktier inkluderas i de utspädda EPS-beräkningarna eftersom effekten skulle vara utspädande. För årliga och årliga beräkningar när varje kvartal är lönsamt är de inkrementella aktierna som ingår i nämnaren det enkla genomsnittliga antalet inkrementella aktier i varje kvartal under årets aktuella eller årliga period. Om ett eller flera kvartal har en förlust, ska emellertid den årliga och den årliga inkomsten (eller förlusten) från kvarvarande verksamheter användas för att bestämma huruvida in-money-transaktioner eller teckningsoptioner ingår i nämnaren. Även om optionsoptioner eller teckningsoptioner uteslutits från ett eller flera kvartaler för beräkning av kvartalsvis utspädd EPS på grund av effekten av förtunning bör dessa optioner eller teckningsoptioner inkluderas i årets aktuella eller årliga utspädda EPS-beräkningar så länge effekten är utspädd. 8220Option1238221 tillhandahåller två metoder för att beräkna den årliga EPS: en som använder det enkla genomsnittet av delårsperioder (kvartaler) och den andra som använder det aktuella vägt genomsnittet med startdatumet börjar alltid vid första dagen av verksamhetsåret. Alternativ Prissättningsmodeller Det finns två alternativprissättningsmodeller tillgängliga i detta program: Binomial Options Pricing Model och Black-Scholes Options Pricing Model. Per ASC 718 eller FAS 123 (R) är antingen modellen acceptabel även om det senaste exponeringsförslaget för aktiebaserad betalning 8211 en ändring av FASB-uttalanden nr 123 och 95 nämnde FASB8217s preferens till Binomial Option Pricing Model, eftersom den erbjuder större flexibilitet som behövs för att återspegla de unika egenskaperna hos anställda aktieoptioner och liknande instrument. FASB förstår emellertid att enheter kanske inte har tillgång till användbar information om anställda8217 övningsmönster (och kanske andra faktorer) som behövs för att ge lämplig inmatning till dessa modeller. Programmet använder som standard 8220Binomial Options Pricing Model8221, men du kan välja att använda 8220Black-Scholes Options Pricing Model8221.Binomial Options Pricing Model Binomial Model, även kallad Lattice Model eller Tree Model, introducerades först av Cox, Ross och Rubinstein till pris Amerikanska aktieoptioner 1979. Modellen delar tiden till ett options8217s utgång i ett stort antal intervaller eller steg. Vid varje steg beräknas det att aktiekursen kommer att flytta antingen upp eller ner med en given sannolikhet. Denna modell tar också hänsyn till den underliggande stock8217s volatiliteten, tiden till utgången, den riskfria räntan och utdelningsbeloppet. Den största skillnaden mellan amerikanska alternativ och europeiska alternativ är funktionen för tidig träning när som helst under det amerikanska alternativet8217s liv. Denna funktion ger emellertid väsentlig komplexitet för värderingsändamål. Till skillnad från Black-Scholes Option Pricing Model, en prisbildningsmodell med sluten form för värdering av europeiska alternativ finns det ingen allmän sluten form för amerikanska alternativ. För europeiska alternativ eller liknande utmärkelser är den binomialmodell som används i Programmet grundformen med de sex variabler som krävs av ASC 718 eller FAS 123 (R): Aktiekurs, Utnyttjandepris, Förväntad term, ett beräknat resultat med kontraktsperiod som en Inmatning i Binomialmodellen, Förväntade volatiliteten hos den underliggande beståndet under kontraktsperioden, Riskfri ränta under kontraktsperioden och Det förväntade utdelningsutbytet under kontraktsperioden. Under binomialmodellen är det förväntade livet en beräknad utgång av en sluten formmodell, det vill säga Black-Scholes-modellen där den förväntade termen är en ingång. Ett exempel på en godtagbar metod för redovisning av uppskattningar av uppskattning av den förväntade termen baserat på resultatet av en gittermodell är att använda gittermodellen8217s uppskattade verkliga värde för ett aktieoption som en ingång till en sluten form mod el, och sedan lösa den slutna formen för den förväntade termen. Andra metoder är också tillgängliga för att uppskatta den förväntade terminen. Under binomialläge är ett annat beslut som måste göras hur många steg som ska användas vid värderingen (dvs hur mycket tid som passerar mellan noder). Antalet steg kan vara obegränsat teoretiskt eftersom aktiekursrörelserna kan vara oändliga under en framtida period. Generellt är ju större antalet tidssteg desto mer exakt slutvärdet. Men eftersom fler tidssteg läggs till minskar den inkrementella ökningen i noggrannhet. Antalet tidssteg tar större betydelse i en robust gittermodell där fler tidssteg kan behövas för att på ett adekvat sätt modellera termen strukturer av volatiliteter och räntor samt arbetstagarnas övningsbeteende. För amerikanska optioner eller liknande utmärkelser kan ytterligare två ingångar anges: Suboptimal faktor och Post-vesting avslutningsgrad. Exempelvis innebär en suboptimal övningsfaktor på 822028221 att övning generellt förväntas inträffa när aktiekursen når s två gånger aktieoptionen8217s lösenpris. Alternativ prissättningsteori hävdar i allmänhet att den optimala (eller vinstmaksimeringstiden) tiden att utöva ett alternativ är i slutet av option8217s termen därför, om ett alternativ utövas före slutet av dess term, benämns den övningen som suboptimal . Suboptimal träning kallas också för tidig träning. Suboptimal eller tidig övning påverkar den förväntade terminen för ett alternativ. Oavsett vilken värderingsteknik eller modell som väljs ska ett företag utveckla rimliga och stödjande uppskattningar för varje antagande som används i modellen, inklusive personaloptionsoptionen eller liknande instrument8217s förväntade löptid, med hänsyn tagen till både kontraktets löptid och effekterna av anställda8217 förväntad övning och efterställande av anställningsavslutningsbeteende. 8220Option1238221 ger två val för att ange alla ingångar under binomialmodellen: Konstanta ingångar över kontraktsperioden och variabla ingångar som ska matas in vid varje nod under kontraktsperioden. Om konstanta ingångar väljs kommer antagandena för varje ingång att användas för hela terminen i binomial värdering. Om det antas att variabla ingångar antas i detta program, med undantag för lösenpris och aktiekurs på underliggande tillgångar, kan alla andra ingångar anges olika vid varje nod över termen. Som anges i diagrammet nedan anges inmatningen för riskfri ränta, utdelningsavkastning, förväntad volatilitet och avslutningsgrad vid varje nod. Black-Scholes Options Pricing Model I början av 1970-talet gjorde Fischer Black och Myron Scholes ett stort genombrott genom att härleda en differentiell ekvation som måste vara till priset av något derivat som är beroende av en utdelning utan betalning. De använde ekvationen för att beräkna värden för europeiskt samtal och säljalternativ på lageret. 1997 tilldelades de Nobelpriset. För att beräkna värdet av aktieoptioner med hjälp av Black-Scholes Options Pricing Model krävs fem ingångar: aktiekurs, lösenpris, riskfri ränta, tid till utgångsdatum och volatilitet. Black-Scholes Generalized Model har ytterligare ett antagande: förväntat utdelningsutbyte - ett bolag som betalar en löpande utdelning under optionstiden. Enligt ASC 718, FAS 123 R eller FAS123 krävs sex ingångar för att beräkna det verkliga värdet av alternativen. Black-Scholes Generalized Model används i 8220Option1238221 för att beräkna verkligt värde på options för offentliga företag och minimivärdet av optioner för icke-offentliga företag. Black-Scholes Options Pricing Model är den mest nämnda teoretiska modellen för värdering av alternativ i näringslivet. Standard Black-Scholes Options Pricing Model var utformad för att uppskatta värdet av överlåtbara aktieoptioner. Medan modellen har använts av investerare och ersättningspersonal har den också fått större framträdande på grund av dess acceptans som en värderingsmodell av FASB och i SEC-proxyreglerna. Denna modell har ursprungligen utvecklats för att värdera omsättbara typer av alternativ, men FASB anser också att användningen är lämplig för värdering av personaloptioner. Verkligt värde på optioner Per ASC 718 eller FAS 123 (R), om ett observerbart marknadspris inte är tillgängligt för aktieoptioner eller liknande instrument med samma eller liknande villkor, ska ett företag uppskatta det verkliga värdet för det instrumentet med hjälp av en värderingsteknik eller modell som uppfyller kraven och tar hänsyn till, åtminstone: Utnyttjandepriset för alternativet. Valberedningens förväntade löptid, med beaktande av både kontraktets löptid och effekterna av anställda8217 förväntad övning och efterställande av anställningsavslutningsbeteende. I en sluten form är den förväntade termen ett antagande som används i (eller ingång till) modellen, medan den förväntade termen i en gittermodell är en utgång från modellen. Nuvarande pris på den underliggande aktien. Den förväntade volatiliteten av priset på den underliggande aktien för den förväntade optionsperioden. Den förväntade utdelningen på den underliggande aktien för optionens förväntade löptid. Den riskfria räntan / räntorna för optionens förväntade löptid. Under 8220Option1238221 bestäms verkligt värde av aktierelaterade alternativ antingen genom att använda 8220 Black-Scholes Options Pricing Model8221 eller 8220Binomial Model8221 som tar hänsyn till aktiekursen vid tilldelningsdatumet, lösenpriset, optionens förväntade livslängd, volatiliteten i underliggande lager och den förväntade utdelningen på den och den riskfria räntan över optionens förväntade livslängd. Om binomialmodellen används kan suboptimalfaktor, slutbestämd avslutningsgrad och antal steg anges som ytterligare inmatningar. De nödvändiga inmatningarna för att värdera aktiebaserade alternativ presenteras på 8220Value8221-arbetsbladet. Inga verkliga värden kan beräknas tills alla antaganden har gjorts på 8220Front Page8221, alla minsta ingångar anges på 8220Value8221 eller 8220Tree8221-arket och all prisdata har laddats ner på prisblad. Två av de sex erforderliga insatserna som utsetts av FASB är relativt enkla och tillämpas konsekvent på alla företag. 8220Stock Price8221 vid datum för beviljande och 8220Exercise Price8221 generellt är uppenbart. 8220Exercise price8221 kan också benämnas 8220strike price8221 eller 8220grant price8221. De är alla utbytbara i manualen. Volatilitetsberäkning Per ASC 718 eller FAS 123 (R) är en volatilitetsingång alltid nödvändig för att värdera en aktiebaserad utmärkelse med antingen Binomial Model eller Black-Scholes Options Pricing Model. Av de sex ingångar som krävs av dessa två alternativprissättningsmodeller är volatiliteten det svåra att uppskatta. Volatiliteten är ett mått på det belopp som ett aktiekurs har fluktuerat eller förväntas fluktuera under en viss tidsperiod. Som vanligt är det viktigt att överväga material när man fastställer graden av precision som är nödvändig för denna uppskattning. Volatilitet är inte en quotationa kvotfaktor för stock8217s. Betafaktorn mäter en stock8217s prisfluktuering i förhållande till marknadsmässig fluktuation, medan volatiliteten är ett mått på en egen aktieändring i förhållande till en tidigare period. 8220Option1238221 beräknar automatiskt volatilitet baserat på historiskt aktiekurs (dagligen, veckovis eller månatligt) och det förväntade livslängdsalternativet. Om du väljer att inte använda den beräknade historiska volatiliteten, kan du också skriva in den beräknade volatiliteten manuellt på 8220Value8221-kalkylbladet. Beräkningen av den historiska volatiliteten är inbyggd i programmet. När du väl angett prisuppgifterna på det relaterade prisarket och uppskattar det förväntade livslängdsalternativet på 8220Value8221-kalkylbladet, beräknas volatiliteten över den historiska perioden med längd lika med det förväntade livslängdsalternativet och visas på 8220Value8221-kalkylbladet när du klickar på 8220Kalkylera värden8221 knapp. FAS123 rekommenderar att man använder minst 20-30 prissättning observationer, och helst mer, för att beräkna en statistiskt giltig åtgärd. Om observationerna, definierade baserat på det förväntade livslängdsalternativet och det tidsintervall som används för att beräkna volatiliteten, är mindre än 20, kommer programmet att påminna dig om det. Du kan fortsätta att beräkna volatiliteten för verkligt värde för ett bidragsobjekt, även observationerna är färre än 20, så länge som beräkningen är matematiskt beräknbar (dvs observationerna är större eller lika med 3). FASB kräver att uppskattningen av verkliga värden på tilldelningen baseras på förväntad volatilitet under optionens förväntade livslängd. Om volatiliteten baserad på historiska prisfluktuationer inte är representativ för volatiliteten som förväntas under alternativets förväntade livslängd kan därför justeringar av den historiska volatiliteten vara nödvändiga. Bakgrunden till eventuella avvikelser från historisk volatilitet bör dokumenteras. För en enhet vars stamaktier nyligen har blivit offentligt förekommande (och i vissa andra fall) kan det inte finnas tillräckliga historiska data för att beräkna volatiliteten. I sådana situationer kan förväntad volatilitet baseras på den genomsnittliga volatiliteten hos liknande enheter på jämförbara nivåer i deras historia. På liknande sätt blir en enhet vars stamaktier har blivit offentlighandlade i bara några år i allmänhet mindre volatila, eftersom mer handelserfarenhet har uppnåtts och kan därför på lämpligt sätt lägga större vikt vid den senaste erfarenheten. Ett företag kan också överväga volatiliteten på aktiekursen för liknande enheter. Därutöver kan perioder som innehåller enstaka händelser som tydligt orsakar onormala effekter vid beräkningen av historisk volatilitet (t. ex. ett misslyckat uppköpserbjudande eller en isolerad större omstrukturering) bortse från den historiska beräkningen. FASB bekräftar att ett antal rimliga volatilitetsförväntningar kan existera. Om en mängd inom detta område är en bättre uppskattning än något annat belopp, ska det användas. Annars är det lämpligt att använda en förväntad volatilitetsberäkning vid den låga delen av det rimliga intervallet. I 8220Option1238221 presenteras de sammanfattande antaganden som används för volatilitetsberäkning på toppen av 8220Price History8221, 8220Weekly Price8221 eller 8220Monthly Price8221-arbetsbladet, beroende på vilken typ av pris du valde på 8220Front Page8221. Du kan dock inte manipulera de historiska volatilitetsberäkningarna på någon av prisbladen. FASB föreslår att prisobservationer ska vara konsekventa med jämna mellanrum (dvs. dagligen, veckovis, månadsvis osv.). Därför bör det inte ändras i framtiden när du väl valt rätt tidsintervall på 8220Front Page8221, om inte annat intervall ger bättre uppskatta. Därför är det enda alternativet att manipulera historisk volatilitetsberäkning att ändra det 8220-förväntade livet för option8221 på 8220Value8221-arbetsbladet. Förväntat livslängd Alternativt förväntade livslängd är det antal år som förväntas förfalla innan bidragsmottagarna utnyttjar optionerna, SAR-betalningar i aktier eller liknande aktiekurser. Som vanligt är det viktigt att överväga material när man fastställer graden av precision som är nödvändig för denna uppskattning. Förväntat liv är mindre än avtalsperioden men är alltid minst lika länge som intjänandeperioden. Det förväntade livet baseras på flera faktorer, inklusive företagets tidigare erfarenhet med liknande utmärkelser, tilldelningsperiodens tilldelningsperiod, volatiliteten hos underliggande lager och nuvarande förväntningar. Vid bedömning av det förväntade optionslivet kan det också vara till hjälp att stratifiera bidragsmottagarna om det är sannolikt att det är en signifikant skillnad i deras alternativt övningsbeteende. Följande faktorer att överväga vid uppskattning av den förväntade löptiden för ett alternativ: Ersättningsperioden för priset. Anställda8217 Historisk övning och eftertjänande Anställningsavslutningsbeteende för liknande bidrag. Den förväntade volatiliteten hos aktien. Blackout-perioder och andra sameksisterande arrangemang som avtal som tillåter träning att automatiskt inträffa under mörkläggningsperioder om vissa villkor är uppfyllda. Employees8217 ages, lengths of service, and home jurisdictions (i. e. domestic or foreign). External data, if it is more appropriate or internal data is not available. Aggregation by homogeneous employee groups. If Binomial model is selected in Option123, the expected term is automatically calculated using Black-Scholes model. However, if the expected volatility is too higher, say greater than 150 in some case, the calculated expected term may not be reasonable and the Program may replace it with contract term instead. Expected Dividend Yield This is the expected annual dividend yield over the expected life of the option, expressed as a percentage of the stock price on the date of grant. As is generally the case, materiality should be considered when establishing the degree of precision necessary for this estimate. Estimating expected dividends over the expected term of the option requires judgment. ASC 718 or FAS 123 (R) provides the following guidance on estimating expected dividends: Option-pricing models generally call for expected dividend yield as an assumption. However, the models may be modified to use an expected dividend amount rather than a yield. An entity may use either its expected yield or its expected payments. Additionally, an entity8217 s historical pattern of dividend increases (or decreases) should be considered. For example, if an entity has historically increased dividends by approximately 3 percent per year, its estimated share option value should not be based on a fixed dividend amount throughout the share option8217s expected term. As with other assumptions in an option-pricing model, an entity should use the expected dividends that would likely be reflected in an amount at which the option would be exchanged. If an entity has a past history of increases in dividends that is reasonably expected to continue in the future, the current dividend yield should be modified to reflect that expectation. If an entity has not paid dividends in the past but has announced it will begin paying dividends representing a certain yield that should be used as the expected dividend yield. Adjustments to reflect expected changes from a current dividend yield generally should be based on publicly available information. However, some latitude is allowed, and if an emerging entity with no history of paying dividends reasonably expects to declare dividends during the expected life of the option, it might consider the dividend payments of a comparable peer group in determining its expected dividend assumption, weighted to reflect the period during which dividends are expected to be paid. If dividend equivalents are paid to the grantee or are applied to reduce the exercise price, a dividend yield of zero should be used. Expected Dividends under Binomial Model. Binomial model can be adapted to use an expected dividend amount rather than a yield and, therefore, can also take into account the impact of anticipated dividend changes. In Option123, if 8220variable inputs8221 method is selected, expected dividend may be entered differently at each node over the entire contract term. Such approaches might better reflect expected future dividends, as dividends do not always move in lock-step with changes in the company8217s stock price. Expected dividend estimates in a lattice model should be determined based on the general guidance provided above. The FASB acknowledges that a range of reasonable expectations as to dividend yield may exist. If one amount within that range is a better estimate than any other amount, it should be used. Otherwise, it is appropriate to use an estimate at the high end of that reasonable range for the expected dividend yield (which, because of its inverse relationship, would result in the lowest reasonable fair value estimate). In 8220Option1238221, the dividend amount entered on 8220Price History8221, 8220Weekly Price8221, or 8220Monthly Price8221 worksheet is used for volatility calculation, while the 8220Annual Dividend Yield8221 entered on 8220Value8221 worksheet is used to compute the fair value of stock-based options. Variable dividend yields are to be entered on 8220Tree8221 worksheet. Risk Free Rate For a U. S. employer, the risk-free interest rate is the rate currently available for zero-coupon U. S. Government issues with a remaining term equal to the expected life of the options. In a cash option, the assumed risk-free interest rate (discount rate) represents the return on the cash that will not be paid until exercise. Risk-Free Interest Rate under Binomial Model. If 8220variable8221 risk free rates are to be used under Binomial Model in Option123, a U. S. entity issuing an option on its own shares must use implied yields from the U. S. Treasury zero-coupon yield curve over the expected term of the option as its risk-free interest rate assumption if it is using a lattice model incorporating the option8217s contractual term. That is, at each node in the lattice, the company would use the forward rate starting on the date of the node, with a term equal to the period until the next node. Such inputs need to be entered on 8220Tree8221 worksheet in Option123. For your 8220reference8221 to the risk free rate, the U. S. Treasury Securities interest rate data is provided on 8220Risk Free Rate8221 worksheet Periodical update is necessary and available on our web-site ( option123customers ) if you want to use the provided data as risk free rate. Graded Vesting Schedule For awards that vest on a 8220cliff8221 basis, i. e. all at once), the expense would be recognized on a straight-line basis over the vesting period. If different portions of the overall award vest at different dates, this is called 8220graded8221 vesting. For options with graded vesting, companies should consider separating the grants into portions based on their vesting terms because in some cases the expected option lives of each portion could differ significantly. Per ASC 718 or FAS 123 (R), for an award with ONLY Service condition that has graded vesting schedule, an entity may decide to recognize compensation cost: (a) on a straight-line basis as if the award was, in-substance, multiple awards or (b) on a straight-line basis over the requisite service period for the entire award. However, per ASC 718 or FAS 123 (R), 8220the amount of compensation cost recognized at any date must at least equal the portion of the grant-date value of the award that is vested at that date.8221The choice of attribution method is an accounting policy decision that should be applied consistently to all share-based payments subject to graded service vesting. However, this choice does not extend to awards that are subject to performance vesting. The compensation cost for each vesting tranche in an award subject to performance vesting must be recognized ratably from the service inception date to the vesting date for each tranche. In 8220Option1238221, the awards with graded vesting schedules are still recorded as multiple grant items, instead of just on grant item, but you can choose to recognize compensation cost either by (a) or (b). If the first tranche is vested immediately on the grant date, the above straight-line attribution method can not be applied as it does not meet the requirement of ASC 718 or FAS 123 (R), because the amount of compensation cost recognized at the grant date, practically 0 or 0, does NOT equal the portion of the grant-date value of the award, 25, that is vested at that date. Accounting and Expense Allocation Under ASC 718 or FAS 123 R, expense is recognized only for options that ultimately are vested. Compensation expense is not recognized for options that are forfeited because grantees fail to fulfill service requirement. Therefore, while the fair value per option would not be re measured, the number of options actually vesting may change, and this would require re-measurement of aggregate compensation expense. Compensation expense is not reversed for options that expire unexercised, even if the options turn out to be worthless because the stock price declined. In 8220Option1238221, the expense allocation calculates the aggregate value of the total award and allocates it over the vesting period. Under ASC 718 or FAS 123 R, if options are not ultimately vested, no compensation cost should be recognized 8211 all expense recognized previously should be reversed. However, Per FAS 123 (R), regardless the nature and numbers of conditions that must be satisfied, the existence of a market condition requires recognition of compensation cost if the requisite service is rendered, even if the market condition is never satisfied. Forfeiture Estimation When recognizing compensation cost under ASC 718, FAS 123 R, or FAS 123, two methods of accounting are allowed for forfeitures related to continuing employment: quotEstimatedquot and quotActualquot. An employer could elect to estimate forfeitures or could recognize compensation cost assuming all awards will vest and reverse recognized compensation cost for forfeited awards when the awards are actually forfeited. However, FAS 123 (R) eliminates the latter accounting alternative and requires that employers estimate forfeitures (resulting from the failure to satisfy service or performance conditions) when recognizing compensation cost. Those estimates must be evaluated each reporting period and adjusted, if necessary, by recognizing the cumulative effect of the change in estimate on compensation cost recognized in prior periods (to adjust the compensation cost recognized to date to the amount that would have been recognized if the new estimate of forfeitures had been used since the grant date). An employer8217s estimate of forfeitures should be adjusted as actual forfeitures differ from its estimates, resulting in the recognition of compensation cost only for those awards that actually vest. In 8220Option1238221, the initial forfeiture is entered on 8220Basic Info8221 worksheet, and the compensation cost then is recognized over the requisite service period, net of initial estimated forfeiture. Estimation adjustment and Actual forfeiturecancellation are entered differently in 8220Option1238221: 8226 All adjustments to initial estimation or prior estimation can be done 8220Exp Sum8221 worksheet. 8226 All actual forfeiture needs to be entered on 8220Basic Info8221 in order to report actual forfeiture properly. However, you may always enter both estimation adjustment and actual forfeiturecancellation on 8220Basic Info8221 worksheet. All forfeitures, including initial estimation, estimation adjustment, and actual forfeiture, are either entered or transferred onto 8220Exp Sum8221 worksheet. When performance targets also exist, companies must make a best estimate of the number of awards expected to be earned based on attainment of the target. If the company elects the estimated forfeitures method for continued employment, a further estimate must be made for awards that will be forfeited based on continued employment. Income Tax Similar to the requirements of ASC 718, FAS 123, or FAS 123 (R) requires that the income tax effects of share-based payments be recognized for financial reporting purposes only if such awards would result in deductions on the company8217s income tax return. Generally, the amount of income tax benefit recognized in any period is equal to the amount of compensation cost recognized multiplied by the employer8217s statutory tax rate. An offsetting deferred tax asset also is recognized. If the tax deduction reflected on the company8217s income tax return for an award (generally at option exercise or share vesting) exceeds the cumulative amount of compensation cost recognized in the financial statements for that award, the excess tax benefit is recognized as an increase to additional paid-in capital. Alternatively, the tax deduction reported in the tax return may be less than the cumulative compensation cost recognized for financial reporting purposes. The deferred tax asset in excess of the benefit of the tax deduction needs to be written-off: 1. In equity to the extent that additional paid-in capital has been recognized (8220APIC credits8221) for excess tax deductions from previous employee share-based payments accounted for under ASC 718 or FAS 123 (regardless of whether or not an entity elected to recognize compensation cost in the financial statements or only in pro forma disclosures) or under ASC 718 OR FAS 123 (R), and 2. In operations (income tax expense), to the extent the write-off exceeds previous excess tax benefits recognized in equity. 8220Option1238221 tax-effects compensation expense over the vesting period. Unlike other programs, this Program has the ability to adjust deferred tax accounts for any tax rate changes that arise during the vesting period. Accounting for income taxes related to share-based compensation can be complicated, consulting to your tax advisor may be necessary. Tax rates are entered in the ForfeitureEstimate part on 8220Exp Sum8221 worksheet. Presentation and Disclosure ASC 718 or FAS 123 (R)8217s requirement that the compensation cost associated with share-based payments be recognized in the financial statements (eliminating the pro forma disclosure alternative) is a significant change in accounting for many companies that, in some cases, will be recognizing that compensation cost in their financial statements for the first time. ASC 718 or FAS 123 (R) require entities to provide disclosures with respect to share-based payments to employees and non - employees that satisfy the following objectives: An entity with one or more share-based payment arrangements shall disclose information that enables users of the financial statements to understand: The nature and terms of such arrangements that existed during the period and the potential effects of those arrangements on shareholders The effect of compensation cost arising from share-based payment a rrangements on the income statement The method of estimating the fair value of the goods or services received, or the fair value of the equity instruments granted (or offered to grant), during the period The cash flow effects resulting from share-based payment arrangements. ASC 718 or FAS 123 R indicates the minimum information needed to achieve those objectives and illustrate how the disclosure requirements might be satisfied. In some circumstances, an entity may need to disclose information beyond that required by ASC 718 or FAS 123 R to achieve the disclosure objectives. An entity that acquires goods or services other than employee services in share-based payment transactions shall provide disclosures similar to those required by ASC 718 or FAS 123R to the extent that those disclosures are important to an understanding of the effects of those transactions on the financial statements. In addition, an entity that has multiple share-based payment arrangements with employees shall disclose information separately for different types of awards under those arrangements to the extent that differences in the characteristics of the awards make separate disclosure important to an understanding of the entity8217s use of share-based compensation. In 8220Option1238221, the following disclosures are provided in both interim and annual report: For current fiscal period, the number of shares, weighted average exercise price, weighted remaining contract term, and aggregate intrinsic value for Those outstanding at the end of the year Those exercisable or convertible at the end of year Granted Exercised or converted Forfeited, and Expired For current fiscal period, the number and weighted grant-date fair value (intrinsic value) forThose non-vested at the beginning of the year Those non-vested at the end of the year Those granted Vested, and Forfeited For current fiscal period, the summary information of the following assumptions:Expected volatility Weighted-average volatility Expected dividend Expected term Risk-free rate Download a Free Demo with limited functions
No comments:
Post a Comment